50岁杨先生，在一家企业担任高管，有稳定的收入，手头有一笔闲置资金，期望通过理财实现财富稳健增值，同时能为家庭增添一份保障。

一次在银行办理业务时，银行保险销售人员向杨先生推荐了一款万能险产品。销售人员介绍该产品时，着重强调其预期年化收益率可达5%左右，远高于银行定期存款利率，还声称这份万能险既具备理财功能，又能提供重疾、身故等保障，一张保单解决多种需求。在未充分了解产品细节的情况下，杨先生心动不已，投入50万元购买了这款万能险。  

前两年，杨先生账户收益按照较高利率结算，看似收益不错。但从第三年开始，市场利率波动，万能险结算利率降至2.5%。同时，杨先生发现万能险会扣除一定的初始费用、风险保险费等，实际进入投资账户的资金比她预期少很多。后来杨先生因急需资金周转，想要部分退保，却发现退保要扣除相关手续费，账户价值大幅缩水，远低于他的投入。

案例分析

1.收益风险：万能险收益并非固定，受市场环境影响大。销售人员夸大预期收益，未充分提示风险，导致杨先生对收益产生错误判断。

2.费用扣除：万能险涉及多项费用，如初始费用、风险保险费等，这些费用会侵蚀投资本金和收益，消费者若不了解清楚，实际收益会大打折扣。

3.退保损失：万能险中途退保成本高，短期内退保可能面临较大经济损失，流动性较差。

风险提示：警惕“保本高息”理财产品，要全面了解产品，仔细阅读保险条款，明确收益计算方式、费用扣除项目及比例、退保规定等关键信息，不被高收益宣传迷惑。不要把万能险当作获取高收益的主要工具，应综合配置多种金融产品，分散风险。若更看重保障，应优先考虑保障型保险产品；若有理财需求，可综合配置多种金融产品。